Como criar um botão abrir no applet?

Você quer dizer usando o JFileChooser? Por questões de segurança, applets não têm permissão para acessar arquivos no lado do cliente (a menos que esteja rodando localmente com o AppletViewer).

Veja: http://java.sun.com/docs/books/tutorial/deployment/applet/security.html

sim eu sei dessa condição mas e só pra rodar no appleviewer, ou seja no visualizador do applet mesmo ta bom

até consegui fazer pois pesquisei , mas o problema é que o arquivo txt por exemplo

ohayo
konnichiwa

as palavras estão uma debaixo da outra mas quando passo pro applet fica uma no lado da outra vc tem alguma ideia de corrigir isso?

Como você está mostrando essas palavras no Apllet? Se for através do método drawString de Graphics, não há uma forma automática de “pular de linha”. Procure usar algum componente de texto (como um JTextArea ou mesmo um TextArea).